Livret A a LEP: nová strategie úspor v srpnu uprostřed inflace

Zobrazí se upozornění. Zkontrolujete svůj zůstatek. Úrokové sazby se opět změnily.

Francouzská centrální banka navrhla změny v systému spoření, které čekají na konečné schválení od ministerstva financí (Bercy). Změna se zdá malá, ale má důležitý matematický význam. Od 1. srpna sazba na Livret A se zvyšuje na 1,7 %. Sazba Livret d’épargne populaire (LEP) zůstává na 2,5 %.

Tady nejde o rychlé zbohatnutí. Jde o to neztratit půdu pod nohama. Vzhledem k tomu, že inflace se pohybuje kolem 2,4 % a geopolitické napětí udržuje ceny energií kolísavé, jsou tyto úpravy navrženy tak, aby zachovaly kupní sílu. Rozdíl v účinnosti těchto dvou nástrojů je zřejmý. Jeden nabízí mírnou výšku, druhý ochranu.

Zvýšení sazby na Livret A: malý zisk, obrovský efekt

Livret A je standardní spořicí účet pro 58 milionů lidí. Je to všudypřítomné. Zvýšení sazeb z 1,5 % na 1,7 % je přímou reakcí na inflaci. Senzační výsledky ale nečekejte.

Pro plně vyplněný účet (s maximální částkou 22 950 EUR) je matematika jednoduchá. Za celý rok získáte o 46 eur více úroků. Pokud je váš zůstatek realističtější, například 6 000 eur, další výnos by byl kolem 12 eur ročně.

Stojí 12 eur za ty potíže? Ne. Ale držet peníze na běžném účtu bez načítání úroků je ještě horší.

Je zde širší kontext. Caisse des Dépôts spravuje finanční prostředky na účtech Livret A ve výši 444,6 miliardy EUR. Tyto peníze neleží jen jako mrtvá váha. Financují sociální bydlení a politiku rozvoje měst. Vláda zvolila sazbu 1,7 % místo potenciálních 1,8 %, aby byly náklady na sociální kredity zvládnutelné. Je to kompromis. Získáte o něco vyšší výnos; stát pokračuje ve výstavbě bytů.

Proč sazba LEP zůstává na 2,5 % (a proč na tom záleží)

Udržení sazby LEP na 2,5 % se může někomu zdát jako zklamání. Inflace nakonec požírá skutečnou hodnotu. Ale podívejte se na mechanismus.

Vzorec pro stanovení sazby LEP je vázán na míru inflace. Podle přísných propočtů měla sazba klesnout na 2,2 %. Úřady ji místo toho zmrazily na 2,5 %. Toto je umělá podpora. Jedná se o dotaci pro domácnosti s nízkými a středními příjmy, přičemž nárok na zřízení účtu mají pouze ty, jejichž příjmy nedosahují určité hranice.

Vlastníků účtů LEP je 12 milionů. Mnoho lidí neví, že toto právo mají. Sazba je vyšší než u Livret A. Kapitál je chráněn. Peníze jsou k dispozici ihned. Pokud máte nárok na LEP, je to nejlepší místo bez rizika pro vaše peníze. Přijít o 2,5% výnos, protože to vaše banka nezdůraznila, je drahá chyba.

Jak strukturovat úspory pro maximální ziskovost

Změnila se hierarchie spořicích účtů. Je nutné upřednostnit své vklady, abyste nepřišli o výhody.

Pravidlo je jednoduché: nejprve naplňte účet s nejvyšším výnosem.

Pokud máte nárok na LEP, musíte jej naplnit do maximálního limitu 10 000 EUR, než se dotknete Livret A. Teprve po naplnění LEP by měla být přebytečná likvidita směrována na účet Livret A.

Nechat tisíce eur na běžném účtu je přímou ztrátou pro váš rozpočet. Automatizujte tento proces. Nastavte převody na první den v měsíci. I malé částky vydělávají složený úrok. A co je důležitější, vyhýbají se počátečnímu nárazu inflace.

Kompromis mezi bezpečností a likviditou

Tato strategie vyžaduje disciplínu. Obchodujete flexibilitu pro ziskovost. LEP a Livret A jsou regulované spořicí účty. Váš hlavní kapitál je chráněn. Prostředky můžete vybrat kdykoli. Ale je tu omezení. Výběry můžete reinvestovat až v příštím kalendářním roce.

Toto omezení vás nutí přemýšlet dlouhodobě. Neobchodujete se svými úsporami den. Vytvoříte vyrovnávací paměť zabezpečení.

Ekonomické prostředí je nestabilní. Ceny se mohou do konce roku znovu změnit. Současná konfigurace poskytuje mírnou výhodu proti znehodnocení měny, ale neřeší problém strukturální inflace. Vaše peníze jsou nyní bezpečnější než minulý měsíc. Nerostou dostatečně rychle, aby zcela překonaly vysokou inflaci. Ale rostou.

Buďte opatrní. Zkontrolujte své alokace, až přijde další oznámení o sázení. Prozatím se řiďte hierarchií. Nejprve vyplňte LEP. Poté vyplňte Livret A. Vše ostatní jen nečinně stojí a sleduje, jak jeho hodnota klesá.